Arbitraggio sugli ETF: come gli Hedge Fund guadagnano miliardi con l'Index Rebalancing (EP. 107)

In questa puntata di Too Big To fail vi facciamo un pippone mega galattico su come funzionano le pensioni: quali prospettive ci sono, cosa sono i fondi pensione integrativi, chi ne godrà di più, di meno ed in mezzo e che cosa potete fare per mettervi in una posizione meno angolata di 90 gradi.Degli iettatori ci fanno domande sulla nostra morte. Noi rispondiamo (male) toccando gioielli di famiglia e ferraglie varie. Pure peggio: c’è chi chiede come pianificare le finanze senza posto fisso.Infine i consigli della settimana:Special! The Closure PodcastNicola: The Bear Alain: Come moriamo di Sherwin B. NulandVittorio: I BogleheadsIn questa puntata (forse) abbiamo nominato anche:Dati sul sistema pensionistico italianoRapporto Censis sugli italianiGuida ai fondi pensione integrativiCalcolatore IrpefNudge di R. Thaler401k e Roth IraFondo d’emergenzaBarbell portfolio🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, seguici su Spotify e Twitter.Entra nella nostra posta del cuore via mail, commentando su Spotify o postando sul nostro SubReddit. Sostienici con una donazione, compra le nostre cazzate o approfitta delle nostre promo.---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

In questa puntata di Too Big To Fail, il podcast di finanza personale che ogni tanto divaga, parliamo di prediction markets. Si tratta di finanza? In realtà non molto ma sticazzi, a noi piace così, non ci domerete mai!I consigli di oggi:Vittorio: Senna (Serie Tv)Nicola: Dave (Serie Tv)Alain: Uno psicologo nei lagerCose nominate (forse):Wisdom of the crowdFrancis GaltonAsch conformityKalshi e PolymarketGustave Le Bon Come si evolve la storia per Hegel (8-bit Philosophy)Scrivici o minacciaci via mail, metti una recensione a 5 stelle e commenta su Spotify oppure su Reddit r/TooBigToFailPodcast. Puoi pure seguirci sui nostri blog: The Italian Leather Sofa, Salto Mentale e Finanza Cafona.Ah si, c’è anche il nostro sito ufficiale. Se proprio hai due soldini nelle tasche puoi sostenerci con una donazione o usare i nostri codici sconto. I soldi servono per i portafortuna di Wanna Marchi, eh! Oh, e ascolta tutto fino alla fine oppure nei prediction markets punteremo sul tuo ingrassare di 30kg dopo le feste. Musica libera da diritti: Aria di Bach---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

E se passassi i prossimi 10 anni con rendimenti nulli o negativi sui tuoi investimenti? Dopotutto è già successo per buona parte delle asset class. Oggi andiamo a vedere quando e come fare per non vivere anche noi una Lost Decade.I consigli di oggi:Nicola: Louis CK RidiculousVittorio: Gruppo Facebook "Fotomontaggi amatoriali"Alain: Canale YouTube di Raf Tama🎺 LA PROMONon cambi fornitore luce e gas da una lost decade? Dai un occhio su Switcho che magari ti risparmi qualche centone senza far nulla.Cose nominate (forse):Global Investment Returns Yearbook 2025Rational Reminder, episodio 166NBER, "The Rate of Return on Everything, 1870-2015"NBER, "Facts and Fantasies about Commodity Futures"NBER, "Facts and Fantasies about Commodity Futures Ten Years Later"Ben Carlson, "What's the Investment Case For Gold?"Ben Carlson, "The Emerging Markets Performance Cycle"Visual Capitalist, "Visualizing the World's Total Supply of Gold"Metalcharts, "Gold Price History 1970-2026"Schroders, "Downturns this deep can take a long time to recover from"Golden Ratio Portfolio (Portfolio Charts)Golden Butterfly Portfolio (Portfolio Charts)Weird Portfolio (Portfolio Charts)🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà!  Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Oggi, sullo strascico dei mondiali e degli urlatori radio-televisivi, parliamo di arbitraggi. Ma intendiamo quelli finanziari, ed in particolare gli index fund arbitrage. Perché c’è gente che ci fa bei soldini e magari t’ingolosisci.I consigli di oggi:Nicola: Intervista di Bill Simmons a Taylor SheridanVittorio: Canale YouTube di Niccolò CalifanoAlain: Deceptive Design🎺 LA PROMOTi scade la RCAuto? Valuta di passare a Prima Assicurazioni: affidabile, conveniente e moderna. Due autori del podcast su tre la usano, fai tu!Cose nominate (forse):Bloomberg, Two Millennium Trading Pods Made About $3.7 Billion Last MonthCNBC, Jensen Huang, Nvidia CEO, calls Marvell "next trillion-dollar company"Bloomberg, Marvell Needs Lots of Growth to Achieve Huang's $1 Trillion CallCNBC, Marvell Technology, Flex to join S&P 500CNBC, Tesla's stock will be added to the S&P 500 in a single stepTaylor & Francis / Financial Analysts Journal, Earning Alpha by Avoiding the Index Rebalancing CrowdResonanz Capital, An Overcrowded Russell Rebalance🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà!  Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Oggi vi raccontiamo una storia degna di un podcast true crime… La patrimoniale! Miiiiii che pauuuuraaaa!I consigli di oggi:Nicola: Subreddit LinkedInCringeITVittorio: Programma TV Money Road 2Alain: Mini TED Talk di Derek Sivers🎺 LA PROMOApri un nuovo conto corrente con Credit Agricole per ricevere fino a 600€ di buoni Amazon in regalo!Cose nominate (forse):Salario Minimo GheddafiNeo feudalesimoJohn SteinbeckLa "lotteria naturale" di John RawlsErgodicity Economics di Ole PetersIl Capitale nel XXI secolo di Thomas PikettyWorld Inequality LabOur World in DataGregory ClarkBarone e Mocetti sui contribuenti fiorentiniFriedrich von HayekJoseph Schumpeter 🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà!  Non dimenticarti: A NewsletterIl Subreddit Lu Merch store Le DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Ma se tutti investono in modo passivo perché il mercato ha sempre ragione, non è che poi il mercato diventa scemo ed investiamo tutti male? Cosa possiamo fare per proteggerci?I consigli di oggi:Nicola: The Hot Hand di Ben CohenVittorio: Professor RossAlain: Il paesaggio morale di Sam Harris🎺 LA PROMOApri un nuovo conto con ISYBANK e ricevi 30€ di buoni regalo Amazon aprendo un nuovo conto. Dopo il login vai sull’icona IsyReward e attiva la promo IsyToken Collection usando il codice GVH8Y4N0MTPuntate collegate:Come si crea un ETFBolle finanziarieCose nominate (forse):Paper "A Model for Passive That Breaks the Market"SimplifySCT CapitalVolmageddonIndice VIXPension Protection Act del 2006Teorema di Grossman-StiglitzLegge di GoodhartModello di Black-ScholesTeoria del cigno nero (Nassim Taleb)🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà! Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Oggi rispondiamo ad una vostra pressante domanda: come si ribilancia? E lungo la strada chiariamo anche perché bisogna ribilanciare e come non stressarsi troppo a riguardo.I consigli di oggi:Nicola: Untold UK: Liverpool's Miracle of IstanbulVittorio: PrisonersAlain: Remi gaillard🎺 LA PROMOIl nostro sponsor della puntata di oggi è WisdomTree ➡️ https://bit.ly/4eJdw6mCon l’occasione ti ricordiamo che le informazioni di questo podcast hanno esclusivamente finalità informative e didattiche e non costituiscono in alcun modo consulenza finanziaria, raccomandazioni di investimento, né un'offerta o sollecitazione all'acquisto o alla vendita di strumenti finanziari.Ogni decisione di investimento deve essere presa in piena autonomia e consapevolezza, valutando attentamente il proprio profilo di rischio e, se necessario, avvalendosi del supporto di un consulente finanziario abilitato. I rendimenti passati non sono indicativi né garanzia di risultati futuri. Gli investimenti finanziari comportano rischi, inclusa la possibile perdita del capitale. Cose menzionate (forse):Spieghiamo le obbigazioni parte 1Spieghiamo le obbligazioni parte 2Jaconetti, C.M., Kinniry Jr., F.M., & Zilbering, Y. (2010, aggiornato 2015). Best practices for portfolio rebalancing. Vanguard ResearchTokat, Y., & Wicas, N. (2007). Portfolio rebalancing in theory and practice. Journal of InvestingZhang, Y., Ahluwalia, H., Daga, A., & Zi, Y. (2024). The rebalancing edge: Optimizing target-date fund rebalancing through threshold-based strategies. Vanguard Research.🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà! Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Se non puoi battere qualcosa o qualcuno… diventa un suo alleato!Questa l’estrema sintesi della puntata di oggi con ospite Nicolas Mirjolet, CEO & Co-Head of Research at Quantica Capital, uno tra i maggiori esperti della strategia Portable Alpha.L’intervista è in inglese, fidatevi, ne vale la pena.🎺 LA PROMOImpara l’inglese con Preply: iscriviti, cerca un insegnante che fa per te e fai lezioni 1 a 1 con lui. Usa il nostro link affiliato.Cose nominate (forse):If You Can't Beat It, Stack It Pubblicazioni di Quantica CapitalNicolas Mirjolet🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà! Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce.---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Oggi parliamo dei costi dei prodotti finanziari. Quando sono alti o bassi e quando sono giustificati o una fregatura.I consigli di oggi:Nicola: Joy in the Trenches di Trevor NoahVittorio: Matt Spears Alain: NightShift🎺 LA PROMOIl nostro sponsor della puntata di oggi è Invesco. ➡️ https://bit.ly/4vV2ZfDCon l’occasione ti ricordiamo che le informazioni di questo podcast hanno esclusivamente finalità informative e didattiche e non costituiscono in alcun modo consulenza finanziaria, raccomandazioni di investimento, né un'offerta o sollecitazione all'acquisto o alla vendita di strumenti finanziari.Ogni decisione di investimento deve essere presa in piena autonomia e consapevolezza, valutando attentamente il proprio profilo di rischio e, se necessario, avvalendosi del supporto di un consulente finanziario abilitato. I rendimenti passati non sono indicativi né garanzia di risultati futuri. Gli investimenti finanziari comportano rischi, inclusa la possibile perdita del capitale. Rischi d'investimentoIl tuo capitale è a rischio. L’Invesco FTSE All-World UCITS ETF è esposto a rischi, inclusi quelli relativi ai mercati emergenti, rischio di default, rischio operativo e rischio di liquidità. Ulteriori informazioni sono disponibili nei documenti legali.Informazioni importantiQuesto è materiale di marketing e non costituisce consulenza finanziaria. Per informazioni complete, inclusi obiettivi e politica di investimento, consulta i Documenti contenenti le Informazioni Chiave per gli Investitori (KIID/KID) e il Prospetto, disponibili su www.invesco.eu. La pubblicazione del supplemento al prospetto in Italia non sottintende un giudizio da parte della CONSOB sull'opportunità di investire in un prodotto. L'elenco dei prodotti quotati in Italia, i documenti dell’offerta e il supplemento di ciascun prodotto sono disponibili sui seguenti siti: (i) etf.invesco.com (dove sono inoltre disponibili la relazione annuale di bilancio certificata e i rendiconti semestrali non certificati); e (ii) sul sito Web della borsa valori italiana borsaitaliana.it. Emesso da Invesco Investment Management Limited.Cose nominate (forse):Studio "The Predictive Power of Fees" di MorningstarMeccanismo di High-water markScaletta di bond (Bond ladder)Litigation financeLife settlementsTrade finance / Supply chain financeDebito distressedArticolo "The Shockingly Simple Math Behind Social Security" di Mr Money Mustache🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà! Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.

Complottismi, disinformazione e fake news sono ormai entrati nel dibattito di tutti i giorni: perché hanno tanto fascino? Chi le usa a suo vantaggio e come ci possiamo difendere? Lo chiediamo al giornalista Pietro Salvatori.I consigli di oggi:Nicola: Spoilerate le partite di basketVittorio: The Pint NewsletterAlain: Sfrattati🎺 LA PROMOApri un conto corrente su Isybank e beccati 30€ di buoni Amazon all’iscrizione inserendo il codice UOH8ZSKAYB in “altro” e poi nella sezione IsyReward. Puoi ottenere altre centinaia di euro di buoni partecipando alle promozioni del conto come quella di IsyToken CollectionCose nominate (forse):Puntata di NAQP sui LooksmaxxerPodcast di Pietro: Non è vero NienteMenti Sospettose di Rob Brotherton Mercanti di Verità di Jill AbramsonResistere ai tempi oscuri. Il nuovo sistema totalitario di Asma Mhalla 🫵 TooBiggie, abbiamo bisogno di te:Condividici coi tuoi amici, giragli il link, canta loro una serenata molesta! Altrimenti ci sono altri modi de facce campà! Non dimenticarti:A NewsletterIl SubredditLu Merch storeLe DonazioniLa Posta del cuoreLi blog di Nicola, Vittorio ed AlainGrazie per la sigla: Bounce---Hai appena scoperto il podcast? Magari inizia da qui.--- Hosted on Acast. See acast.com/privacy for more information.